Regime de metas de inflação no Brasil: metodologia VAR e análise de funções impulso-resposta

Authors

  • André Luiz Correa
  • Érika Capelato

DOI:

https://doi.org/10.5540/03.2015.003.01.0146

Keywords:

Vetores autorregressivos (VAR), funções de impulso-resposta, metas de inflação

Abstract

O regime monetário de metas de inflação adotado pelo Brasil em meados de 1999 após uma crise cambial que forçou o abandono da chamada âncora cambial, tem o objetivo, resumidamente, de fazer um anúncio prévio de uma meta numérica para a inflação buscando com isso coordenar a formação de expectativas inflacionárias dos agentes e a fixação de salários e preços. Muitos trabalhos empíricos relacionados à avaliação do regime de metas de inflação no Brasil ou adotando modelos empíricos e simulações matemáticas para estudar a compatibilidade entre o regime de metas de inflação e políticas econômicas de diversos matizes. O presente trabalho apresenta um modelo com o objetivo de analisar a inter-relação dinâmica entre variáveis macroeconômicas no contexto do regime de metas de inflação fazendo uma estimação empírica de um modelo VAR para o período 1999-2013.

Downloads

Download data is not yet available.

Published

2015-08-25

Issue

Section

Matemática Aplicada à Economia e a Finanças